Криптотрейдеры по-прежнему осторожны в отношении рисков снижения курса биткойнов и эфира; СОЛ выделяется

Как опытный криптоинвестор с десятилетним опытом управления колебаниями рынка, я научился действовать осторожно, когда данные по опционам показывают предвзятость в отношении краткосрочных пут-опционов, особенно когда речь идет о биткойнах и эфире. Недавние бычьи сигналы и ожидания снижения процентной ставки Федеральной резервной системой на следующей неделе вселили некоторую надежду, но я сохраняю осторожный оптимизм.

Стоимость двух крупнейших цифровых валют, биткойнов (BTC) и эфира (ETH), подскочила почти на 10% по сравнению с минимумами в пятницу, что обусловлено положительными сигналами, полученными от важных данных о рыночных заказах, и ожиданием снижения процентной ставки Федеральной резервной системой. на предстоящей неделе.

Несмотря на сохраняющийся оптимизм, среди трейдеров сохраняются опасения, что цены на Биткойн и Эфир могут ослабнуть в ближайшем будущем. Об этом свидетельствуют модели разворота риска в торговле опционами.

Проще говоря, когда опционы колл стоят дороже, чем опционы пут, это подразумевает оптимизм на рынке (бычье настроение), поскольку люди готовы платить больше за потенциал более высоких цен (ценовое ралли). И наоборот, если пут-опционы дороже, это предполагает более осторожный или медвежий прогноз, поскольку люди предпочитают защищать себя от возможного падения цен. Опционы колл позволяют получить прибыль или защититься от роста цен, а пут-опционы обеспечивают защиту во время рыночных спадов.

По данным сингапурской компании QCP Capital, торговля опционами на Deribit демонстрирует предпочтение пут-опционов.

Учитывая скорость, с которой рынок падал на прошлой неделе, сохраняется высокий уровень осторожности в отношении потенциальных потерь, как указала команда аналитиков рынка QCP во время их недавней трансляции в Telegram. В ближайшие месяцы, особенно до октября, похоже, что опционы в пользу снижения (путы) более вероятны как для Биткойна, так и для Эфириума.

В пятницу трейдеры начали покупать пут-опционы из-за опасений по поводу потенциальной рецессии, вызванной разочаровывающим отчетом о занятости в США. Это привело к усилению осторожности на финансовых рынках.

Проще говоря, Тони Стюарт из Deribit Insight заявил в своем обзоре рынка, что показатель занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) не смог успокоить финансовые рынки. Вместо этого быстрые трейдеры продолжали покупать пут-опционы на биткойны со сроком действия одну неделю в диапазоне от 49 000 до 53 000 долларов США, когда цена Биткойна была ниже 55 000 долларов США.

Согласно анализу Стюарта, тенденции на рынке опционов предполагают потенциальное падение цены Биткойна до $50 000 или, возможно, даже до $40 000. Согласно последним данным CoinDesk, в настоящее время Биткойн оценивается примерно в 57 000 долларов США.

Похоже, что осторожное отношение может быть вызвано прошлыми тенденциями, когда экономический спад и рост неприятия риска часто следовали за периодом, когда Федеральная резервная система снижала процентные ставки. На следующей неделе ожидается, что центральный банк снизит ставку на четверть процента.

По мнению Алекса Купцикевича, старшего аналитика The FxPro, рост цен может продлиться недолго до заседания ФРС.

По словам Купцикевича, на рынке, похоже, наблюдается предпочтение осторожности и продаже акций роста, которое, вероятно, сохранится до тех пор, пока в среду не выйдут данные по инфляции в США. Эти осторожные настроения могут сохраниться до решения ФРС по процентной ставке 18 сентября.

SOL считается относительно устойчивым

Проще говоря, ожидается, что собственный токен Соланы, SOL, в краткосрочной перспективе покажет определенную степень силы по сравнению с Эфиром.

По данным Amberdata, предпочтение SOL опционов колл на один месяц перед опционами пут (показатель спроса) во вторник превысило нейтральную точку. С другой стороны, месячное предпочтение Эфира больше склоняется к опционам пут с отклонением около -2%, что указывает на более высокий спрос на опционы пут.

Инвесторы предпринимают шаги, чтобы защититься от потенциальных потерь в Ethereum, но, похоже, они также с нетерпением ждут возможности прибыли в Solana. Этот контраст предполагает, что рынок осторожно распределяет свои инвестиции», — сказал Кристиан Харалампьев, руководитель структурированных продуктов Nexo, в электронном письме CoinDesk.

Кроме того, стоит отметить, что уровень волатильности Эфириума значительно выше, чем у Биткойна, что предполагает возможные неспокойные воды в ближайшем будущем для Эфириума, согласно заявлению Харалампиева.