Акции ONDO выросли на 8%, поскольку основные биржи деривативов рассматривают BUIDL BlackRock в качестве варианта обеспечения

Как опытный криптоинвестор с многолетним опытом работы на нестабильном рынке цифровых активов, я не могу не волноваться по поводу недавних событий, связанных с токенизированными фондами денежного рынка. Новость о том, что BlackRock рассматривает возможность листинга своего токена BUIDL на крупных биржах, таких как Binance и Deribit, вызвала волну в криптосообществе, и трудно не увидеть потенциальных последствий для более широкого рынка.

Как криптоинвестор, вчера я испытал рост стоимости моего токена управления Ondo Finance (ONDO) на 8%, вызванный новостью о том, что гигант по управлению активами BlackRock намерен разместить свой токенизированный фонд денежного рынка BUIDL в качестве обеспечения на ведущих биржах деривативов.

Согласно последнему сообщению Bloomberg, BlackRock и их партнер Securitize проводят предварительные переговоры с крупными криптовалютными биржами, такими как Binance, Deribit и OKX, о потенциальном использовании токена BUIDL в качестве обеспечения для сделок с деривативами.

После публикации отчета цена токена Ондо стремительно выросла до 79 центов. В течение часа он поднялся на 8%, но позже немного смягчил свой рост. За последний день его цена выросла примерно на 9%, опередив дневной прирост индекса CoinDesk 20 на 2,2%.

Хотя остается неясным, как это развитие может повлиять на платформу Ondo, ее токен управления стал предпочтительной альтернативной инвестицией среди криптотрейдеров для инициативы токенизации BlackRock. Этот токен быстро реагирует на новости, касающиеся титана управления активами. Например, когда CoinDesk объявил, что BlackRock подала документы в Securitize для создания предложения BUIDL, цена токена выросла до 20%. Аналогичным образом токен отреагировал, когда Ondo приняла BUIDL в качестве основы для своего токена фонда денежного рынка, ориентированного на розничную торговлю (OUSG), что позволило мгновенно погашать и обменивать стейблкоин Circle USDC.

Токенизированное обеспечение

Токен BUIDL является крупнейшим доступным в настоящее время токенизированным предложением и может похвастаться активами на сумму более полумиллиарда долларов. Его цена постоянна и составляет один доллар, что обеспечивает доход инвесторам на денежном рынке, пока они остаются в инфраструктуре блокчейна. Он доступен для институциональных инвесторов и других протоколов с минимальным инвестиционным требованием в пять миллионов долларов.

Токены Казначейства США, обеспеченные краткосрочными государственными облигациями, расширились до сектора криптовалют стоимостью 2,3 миллиарда долларов, что более чем утроилось в цене за последний год. Этот всплеск можно объяснить фондами, предприятиями и протоколами, использующими их в качестве средства хранения своих средств в сети и получения прибыли. Потенциальный будущий рост может заключаться в получении признания в качестве залогового актива в сети.

Один из способов перефразировать данный текст: очарование этих токенов заключается в их способности позволять трейдерам получать прибыль, одновременно используя их для обеспечения безопасности в сделке, а не предоставляя стейблкоины в качестве залога. Токен фонда денежного рынка Hashnote USYC на сумму 320 миллионов долларов недавно был зарегистрирован на Deribit в качестве варианта обеспечения кросс-маржи. Торговые сервисы, такие как FalconX и Hidden Road, уже начали принимать токены BUIDL в качестве залогового актива.

В традиционных финансах State Street также признает значительные возможности для токенизированных залоговых активов. Донна Милрод, директор по продуктам банка, недавно упомянула в интервью, что эти залоговые токены могут ослабить давление на ликвидность во время финансовых кризисов, позволяя пенсионным фондам размещать токены денежного рынка вместо продажи своих базовых активов для покрытия маржинальных требований и получения наличных.