Goldman Sachs присоединяется к Morgan Stanley для владения биткойн-ETF по мере роста институционального интереса: итоги 13F

Как опытный исследователь с более чем двадцатилетним опытом работы в финансовой отрасли, я был свидетелем многочисленных рыночных сдвигов и трансформаций. Недавний всплеск институционального принятия биткойн-ETF такими титанами Уолл-стрит, как Goldman Sachs и Morgan Stanley, несомненно, является одним из самых интригующих событий, с которыми я когда-либо сталкивался.

Как аналитик, я могу поделиться тем, что к концу второго квартала я наблюдал значительные запасы спотовых биржевых фондов (ETF) на биткойны (BTC) среди инвестиционных консультантов, включая таких титанов отрасли, как Goldman Sachs и Morgan Stanley. Похоже, что клиенты неуклонно увеличивают свои распределения криптовалюты, достигнув кульминации в значительной общей сумме примерно в 4,7 миллиарда долларов.

По данным SEC, по состоянию на 30 июня Goldman Sachs управлял биткойнами для своих клиентов примерно на 418 миллионов долларов. Это относительно небольшое распределение средств для их клиентов последовало за комментариями, сделанными директором по инвестициям банка по управлению активами в интервью Wall Street Journal в апреле, который заявил, что клиентская база банка не проявляет значительного интереса к криптовалютам.

30 июня сообщалось, что Morgan Stanley после недавнего одобрения, позволяющего брокерам предоставлять клиентам биткойн-ETF, сократил свои активы в спотовых фондах с $275 миллионов до $188 миллионов за трехмесячный период, что означает снижение на $87 миллионов.

Финансовые тяжеловесы на Уолл-стрит отдали предпочтение iShares Bitcoin Trust (IBIT) компании BlackRock, который в настоящее время лидирует среди спотовых ETF. Однако на этом они не остановились; они также приобрели акции Fidelity’s Wise Origin Bitcoin ETF (FBTC) и Invesco Galaxy Bitcoin ETF (BTCO). Кроме того, они также инвестировали в несколько других предложений, связанных с биткойнами.

Очевидно, что принятие спотовых ETF на биткойны учреждениями быстро растет, как заявил Нейт Джерачи, президент ETF Store. Это примечательно, поскольку институциональные инвесторы часто проходят тщательные и трудоемкие процедуры оценки, прежде чем принимать новые инвестиции. Скорость, с которой эти институциональные инвесторы вовлекаются в спотовые биткойн-ETF, действительно впечатляет.

Несмотря на сокращение своих вложений в конкретный ETF до 26 000 акций (стоимостью [сумма в долларах]) с 39 000 акций (стоимостью [сумма в долларах]) в последнем квартале, Millennium Management Иззи Ингландера по-прежнему продолжает инвестировать в биткойн-ETF. Другие известные хедж-фонды продолжают делать то же самое.

Примечательно, что компания Elliott Management Пола Сингера, которая сообщила об инвестициях в размере 12 миллионов долларов в IBIT BlackRock в первом квартале, полностью ликвидировала свою позицию к отчетной дате 30 июня.

Как криптоинвестор, я делюсь некоторыми сведениями о своем портфеле на конец первого квартала. Среди известных держателей был Пенсионный фонд штата Висконсин, который увеличил свою долю в IBIT, купив дополнительно 447 651 акцию в течение последнего квартала. Интересно, что в конце марта они решили продать все свои акции в Bitcoin Trust (GBTC) компании Grayscale на сумму примерно 63,7 миллиона долларов. Сейчас, когда мы приближаемся к концу июня, запасы штата составляют 2 898 051 акция на сумму около 98,9 миллиона долларов. Этот шаг предполагает стратегический сдвиг в их стратегии инвестирования в криптовалюту.